- Litauen är den största av de baltiska marknaderna men också det land där Rimi Baltic haft lägst marknadsandel. Det här ger oss en snabb uppskalning av verksamheten och betydande kostnadssynergier. IKI utmärker sig med välutvecklade butiker med en hög servicenivå och ett brett produktutbud. IKIs butiksnät kompletterar dessutom Rimis väl. Affären är bra för såväl Rimis som IKIs kunder och värdeskapande för ICA Gruppens aktieägare, säger ICA Gruppens vd Per Strömberg.
UAB Palink förvärvas för 213 miljoner euro på kontant- och skuldfri bas, motsvarande en EBITDA-multipel på cirka 6,1 och en EBIT-multipel på cirka 11,6 gånger för tolvmånadersperioden fram till och med september 2016.
IKI är den näst största aktören på den litauiska dagligvarumarknaden med en marknadsandel på cirka 15 procent under 2015 och ett rikstäckande butiksnät på cirka 230 butiker. Rimi hade en marknadsandel om cirka 8 procent i Litauen under 2015. IKIs omsättning uppgick till 630 miljoner euro, EBITDA uppgick till 35 miljoner euro och EBIT uppgick till 18 miljoner euro under tolvmånadersperioden fram till och med september 2016.
Sammanslagningen bedöms skapa årliga kostnadssynergier på cirka 15 miljoner euro när de är fullt realiserade 2020. Synergierna uppstår främst genom större inköpsvolym, effektivare logistik och marknadsföring. Förvärvet väntas leda till engångskostnader på cirka 40 miljoner euro och investeringar om cirka 25 miljoner euro under 2017-2019.
Förvärvet kommer att finansieras genom en kombination av egen kassa och befintliga kreditfaciliteter. Slutförande är villkorat av ett godkännande från konkurrensmyndigheterna, vilket kan förväntas senast under fjärde kvartalet 2017.
SEB Corporate Finance och SUMMA Advisers har agerat som finansiella rådgivare och Gernandt & Danielsson samt Valiunas Ellex har agerat som legala rådgivare till ICA Gruppen i samband med transaktionen.
Telefonmöte för press- och analytiker: En telefonkonferens med anledning av transaktionen kommer att hållas av CEO Per Strömberg, CSO Liv Forhaug och CFO Sven Lindskog fredagen den 23 december 2016 kl. 08:30 på +46856642662. Presentationen kan även följas på www.icagruppen.se.
För mer information
ICA Gruppens presstjänst, telefon: +46 (0) 10 422 52 52
Om Rimi Baltic
Rimi Baltic bedriver dagligvaruhandel i Estland, Lettland och Litauen genom butikskoncepten Rimi Hypermarket, Rimi Supermarket samt Supernetto och Säästumarket. Totalt finns det 262 butiker: 88 i Estland, 118 i Lettland och 56 i Litauen.
Om IKI
IKI är en av Litauens ledande dagligvarukedjor och grundades 1991 av tre bröder, George, Oliver och Nicolas Ortiz. De nuvarande ägarna är Rewe, Coop Switzerland, Colruyt Group, Unilec, CONAD och UAB Baltisches Haus. Verksamheten omfattar cirka 230 butiker och har cirka 7 000 anställda. IKI har i dagsläget tre olika format: IKI Premium Supermarket, IKI Supermarket och IKI Express.
Finansiella nyckeltal – IKI
| EURm | 2015 | 12 månader okt 2015 - sept 2016* |
| Omsättning | 596,7 | 629,8 |
| EBITDA | 28,8 | 35,1 |
| EBITDA-marginal | 4,8% |
5,6% |
| EBIT | 11,8 | 18,3 |
| EBIT-marginal | 2,0% |
2,9% |
*Siffrorna är ej reviderade
Litauen
Litauen har cirka tre miljoner invånare. Dagligvarumarknaden omsatte cirka fyra miljarder euro under tolvmånadersperioden fram till och med september 2016 enligt litauisk nationell officiell statistik.
Denna information är sådan information som ICA Gruppen AB är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning och lagen om värdepappersmarknaden. Informationen lämnades för offentliggörande fredagen den 23 december kl 06.30.